題21-1_畫(huà)板 1 副本.png)
題21-1_畫(huà)板 1.png)
2022年5月20日，證監(jiān)會(huì)正式發(fā)布《公開(kāi)募集證券投資基金管理人監(jiān)督管理辦法》及《關(guān)于實(shí)施〈公開(kāi)募集證券投資基金管理人監(jiān)督管理辦法〉有關(guān)問(wèn)題的規(guī)定》（合稱“《管理人辦法》”或“新規(guī)”），對(duì)《證券投資基金管理公司管理辦法》及《 關(guān) 于 實(shí) 施 <〈證券投資基金管理公司管理辦法〉>有關(guān)問(wèn)題的規(guī)定》（合稱“《原管理人辦法》”）及其他現(xiàn)行有關(guān)規(guī)定作出了諸多修改，包括調(diào)整股東資質(zhì)要求、刪除“一控不得再有一牌”限制、允許設(shè)立公募基金子公司從事公募REITS、投顧、養(yǎng)老金融等業(yè)務(wù)，明確公募基金管理人退出機(jī)制、建立合理薪酬管理制度和考核制度、細(xì)化員工持股平臺(tái)要求以及“私轉(zhuǎn)公”相關(guān)要求等。證監(jiān)會(huì)于2020年7月發(fā)布了《公開(kāi)募集證券投資基金管理人監(jiān)督管理辦法（征求意見(jiàn)稿）》及相關(guān)配套規(guī)則（合稱“征求意見(jiàn)稿”），向社會(huì)征求意見(jiàn)，本次修訂吸收了業(yè)內(nèi)部分反饋意見(jiàn)，與證監(jiān)會(huì)2022年4月26日發(fā)布的《關(guān)于加快推進(jìn)公募基金行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的意見(jiàn)》（“41號(hào)文”）相呼應(yīng)，落實(shí)了41號(hào)文有關(guān)規(guī)定，有助于進(jìn)一步推動(dòng)公募基金行業(yè)健康有序發(fā)展。《管理人辦法》將于2022年6月20日起施行，《原管理人辦法》將同時(shí)廢止。
《管理人辦法》修訂內(nèi)容較多，本文結(jié)合我們過(guò)往項(xiàng)目經(jīng)驗(yàn)，就業(yè)界可能關(guān)注的要點(diǎn)進(jìn)行解讀，供大家參考討論。
一、調(diào)整股東資質(zhì)要求
（一）擴(kuò)大主要股東適用范圍
《管理人辦法》在《原管理人辦法》基礎(chǔ)上調(diào)整了主要股東的概念，一方面為適應(yīng)行業(yè)發(fā)展及基金管理公司股權(quán)結(jié)構(gòu)多元化安排，對(duì)任一股東持股均未達(dá)25%的情況作出規(guī)定，即在此情形下主要股東為持股5%以上的第一大股東；另一方面，《管理人辦法》擴(kuò)大了主要股東的適用范圍，刪除了“持股比例最高”的要求，即持股25%以上的股東均為主要股東。
（二）明確股東資質(zhì)要求，提高準(zhǔn)入門(mén)檻
《管理人辦法》對(duì)基金管理公司股東資質(zhì)設(shè)置了更完善和更高標(biāo)準(zhǔn)的要求，包括（1）提高主要股東條件，要求主要股東為法人或非法人組織的，應(yīng)當(dāng)為依法經(jīng)營(yíng)金融業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)或者管理金融機(jī)構(gòu)的機(jī)構(gòu)，并對(duì)其盈利能力、持續(xù)資本補(bǔ)充能力等提出更高要求；（2）對(duì)持股5%以上非主要股東強(qiáng)化財(cái)務(wù)穩(wěn)健性要求；（3）提高對(duì)自然人股東的資質(zhì)要求，強(qiáng)調(diào)其執(zhí)業(yè)聲譽(yù)及專業(yè)勝任能力；（4）強(qiáng)調(diào)股東對(duì)提升基金管理公司綜合競(jìng)爭(zhēng)力的支持作用；（5）明確基金管理公司實(shí)際控制人的要求等，具體見(jiàn)下表。
其中，《管理人辦法》在征求意見(jiàn)稿的基礎(chǔ)上進(jìn)一步明確了“資產(chǎn)質(zhì)量和財(cái)務(wù)狀況良好”、“境內(nèi)外證券資產(chǎn)管理行業(yè)從業(yè)經(jīng)歷”、“專業(yè)的證券投資經(jīng)驗(yàn)且業(yè)績(jī)良好”、“依法經(jīng)營(yíng)金融業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)”、“金融機(jī)構(gòu)”及“管理金融機(jī)構(gòu)的機(jī)構(gòu)”等要求的含義，相較于《原管理人辦法》對(duì)股東資質(zhì)提出了更完善的要求。值得注意的是，本次修訂正式引入“管理金融機(jī)構(gòu)”及“管理金融機(jī)構(gòu)的機(jī)構(gòu)”相關(guān)概念及要求，與金融控股公司相關(guān)監(jiān)管規(guī)定相呼應(yīng)，體現(xiàn)了適應(yīng)行業(yè)發(fā)展的特點(diǎn)。
二、刪除“一控不得再有一牌”的限制
自征求意見(jiàn)稿提出“一參一控一牌”以來(lái)，該等規(guī)定能否正式落地一直是業(yè)界最為關(guān)注的問(wèn)題之一。征求意見(jiàn)稿發(fā)布之前，投資基金管理公司受到“一參一控”的限制，即同一主體或受同一主體控制的不同主體參股基金管理公司的數(shù)量不超過(guò)2家，其中控制基金管理公司的數(shù)量不得超過(guò)一家。征求意見(jiàn)稿在“一參一控”之外，允許同一主體或受同一主體控制的不同主體控制其他非基金管理公司的公募牌照持有主體。
新規(guī)延續(xù)了“一參一控”的監(jiān)管要求，明確了不計(jì)入?yún)⒐伞⒖毓蓴?shù)量的例外，即：
同一主體或者受同一主體控制的不同主體參股基金管理公司的數(shù)量不得超過(guò)2家，其中控制基金管理公司的數(shù)量不得超過(guò)1家。下列情形不計(jì)入?yún)⒐伞⒖刂苹鸸芾砉镜臄?shù)量：
（一）直接持有和間接控制基金管理公司股權(quán)的比例低于5%；
（二）為實(shí)施基金管理公司并購(gòu)重組所做的過(guò)渡期安排；
（三）基金管理公司設(shè)立從事公募基金管理業(yè)務(wù)的子公司；
（四）中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他情形。
不過(guò)，就上述例外情形中“間接控制基金管理公司股權(quán)的比例低于5%”，新規(guī)并未明確“間接控制”的含義，是否意味著在通過(guò)中間實(shí)體間接持有基金管理公司股權(quán)的情況下，只要并未對(duì)基金公司5%以上股權(quán)達(dá)到控制，例如并未對(duì)基金管理公司5%以上股權(quán)持股主體達(dá)到控制，即意味著并未滿足“間接控制”，有待市場(chǎng)實(shí)踐進(jìn)一步檢驗(yàn)。
根據(jù)新規(guī)，《證券投資基金管理公司管理辦法》將于新規(guī)生效后廢止，相應(yīng)地，前述辦法中的有關(guān)基金管理公司持股50%以上控股股東及其關(guān)聯(lián)方不得從事公募業(yè)務(wù)的限制（即基金管理公司的單個(gè)股東或有關(guān)聯(lián)關(guān)系的股東合計(jì)持股比例在50%以上的，該等股東及其控制的機(jī)構(gòu)不得經(jīng)營(yíng)公募或類似公募的證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)）也將停止執(zhí)行，新規(guī)中亦未保留該等限制性規(guī)定。我們傾向于理解，新規(guī)的該等修訂一定程度上反映了征求意見(jiàn)稿中的“一參一控一牌”監(jiān)管思路，即允許已經(jīng)控股一家基金管理公司的同一集團(tuán)內(nèi)的證券資管子公司、保險(xiǎn)資管公司、銀行理財(cái)子公司等專業(yè)資管機(jī)構(gòu)申請(qǐng)公募牌照，不過(guò)由于新規(guī)并未完全采用征求意見(jiàn)稿中的內(nèi)容，有待監(jiān)管實(shí)踐進(jìn)一步檢驗(yàn)。
三、調(diào)整有關(guān)“外商投資基金管理公司”表述，明確境外投資者資質(zhì)要求
2019年7月20日，國(guó)務(wù)院金融穩(wěn)定發(fā)展委員會(huì)辦公室對(duì)外發(fā)布《關(guān)于進(jìn)一步擴(kuò)大金融業(yè)對(duì)外開(kāi)放的有關(guān)舉措》，將原定于2021年取消證券公司、基金管理公司和期貨公司外資股比限制的時(shí)點(diǎn)提前到2020年。同年10月11日，證監(jiān)會(huì)發(fā)文明確自2020年4月1日起，在全國(guó)范圍內(nèi)取消基金管理公司外資股比限制。鑒于此，《管理人辦法》同步調(diào)整原規(guī)定中有關(guān)外商投資基金管理公司的相關(guān)表述，進(jìn)一步明確對(duì)境外投資者資質(zhì)要求及相關(guān)含義，并穿透適用于股東的實(shí)際控制人（如為境外機(jī)構(gòu)或自然人），具體見(jiàn)下表。整體而言，新規(guī)反映出我國(guó)希望引入境外知名、具有較強(qiáng)資產(chǎn)管理經(jīng)驗(yàn)和實(shí)力的金融機(jī)構(gòu)參與境內(nèi)公募基金業(yè)務(wù)發(fā)展的思路。
四、明確公司治理相關(guān)要求
（一）強(qiáng)化股權(quán)轉(zhuǎn)讓限制
《管理人辦法》對(duì)股東股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為作出了更嚴(yán)格限制，除主要股東鎖定期由3年調(diào)整為48個(gè)月外，也進(jìn)一步規(guī)定了5%以上股權(quán)非主要股東轉(zhuǎn)股鎖定期，并增加了“穿透鎖定”的要求，規(guī)定基金管理公司股東的主要資產(chǎn)為基金管理公司股權(quán)的，該股東的控股股東、實(shí)際控制人對(duì)所控制的基金管理公司股權(quán)同樣適用鎖定期的規(guī)定。同時(shí)，《管理人辦法》強(qiáng)化了對(duì)自然人主要股東轉(zhuǎn)股的約束，具體規(guī)定如下：
（二） 規(guī)制股權(quán)質(zhì)押行為
《管理人辦法》對(duì)股東的股權(quán)質(zhì)押行為作出明確的規(guī)制，要求股東在股權(quán)承諾持有期內(nèi)不得質(zhì)押所持基金管理公司股權(quán)；股權(quán)承諾持有期屆滿后，股東不得向非金融機(jī)構(gòu)質(zhì)押所持基金管理公司股權(quán)，不得約定由質(zhì)權(quán)人或者其他第三方行使表決權(quán)；主要股東、持有基金管理公司5%以上股權(quán)的非主要股東質(zhì)押基金管理公司股權(quán)比例累計(jì)不得超過(guò)所持股權(quán)比例的50%；主要股東質(zhì)押股權(quán)后，其持有基金管理公司股權(quán)情況不得影響其作為基金管理公司主要股東的性質(zhì)。該等限制有利于保障基金管理公司治理長(zhǎng)期穩(wěn)健，夯實(shí)股權(quán)事務(wù)管理責(zé)任。
（三）主要股東、實(shí)際控制人應(yīng)制定風(fēng)險(xiǎn)處置預(yù)案
如上所述，《管理人辦法》要求基金管理公司的主要股東、實(shí)際控制人對(duì)基金管理公司可能發(fā)生風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)致無(wú)法正常經(jīng)營(yíng)的情況，制定合理有效的風(fēng)險(xiǎn)處置預(yù)案，與41號(hào)文有關(guān)鼓勵(lì)基金管理人加強(qiáng)資本積累，建立完善“生前遺囑”和股東救助機(jī)制，提高機(jī)構(gòu)自身的抗風(fēng)險(xiǎn)韌性等意見(jiàn)相呼應(yīng)。
（四）建立合理薪酬管理制度和考核制度
《管理人辦法》明確要求基金管理公司建立合理薪酬管理制度和考核制度，包括：（1）建立員工離職靜默期制度，對(duì)知悉基金投資交易等非公開(kāi)信息的崗位人員設(shè)置一定期限的離職靜默期；（2）建立實(shí)施薪酬遞延支付和追索扣回等制度；（3）建立基金從業(yè)人員和基金份額持有人利益綁定機(jī)制，高級(jí)管理人員、主要業(yè)務(wù)部門(mén)負(fù)責(zé)人和基金經(jīng)理應(yīng)當(dāng)將一定比例的績(jī)效獎(jiǎng)金購(gòu)買本公司或者本人管理的公募基金，并遵守基金從業(yè)人員投資基金的期限限制；（4）董事會(huì)對(duì)經(jīng)營(yíng)層實(shí)行三年以上長(zhǎng)周期考核等。
該等規(guī)定與41號(hào)文強(qiáng)調(diào)的“嚴(yán)禁短期激勵(lì)和過(guò)度激勵(lì)行為”相呼應(yīng)，有助于全面構(gòu)建長(zhǎng)效激勵(lì)約束機(jī)制。根據(jù)公開(kāi)報(bào)道，近期，深圳證監(jiān)局要求其轄區(qū)內(nèi)的公募基金公司在5月底前報(bào)送薪酬激勵(lì)約束機(jī)制的落實(shí)方案，明確薪酬考核指標(biāo)、權(quán)重、結(jié)構(gòu)、周期的相關(guān)安排；明確有關(guān)薪酬遞延、薪酬支付方式的相關(guān)安排等。
（五）細(xì)化員工持股平臺(tái)相關(guān)要求
基金業(yè)協(xié)會(huì)于2014年3月10日發(fā)布《進(jìn)一步完善基金管理公司治理相關(guān)問(wèn)題的意見(jiàn)》，強(qiáng)調(diào)積極推進(jìn)基金管理公司專業(yè)人士持股等長(zhǎng)效激勵(lì)約束機(jī)制，探索能夠有效統(tǒng)一持有人利益、員工利益和股東利益的治理結(jié)構(gòu)。《管理人辦法》在此基礎(chǔ)上進(jìn)一步明確公募基金管理人可以依法實(shí)施專業(yè)人士持股計(jì)劃，并細(xì)化了基金管理公司員工持股計(jì)劃的相關(guān)要求，要求基金管理公司應(yīng)（1）以持有基金管理公司股權(quán)為唯一目的，不從事任何經(jīng)營(yíng)性活動(dòng)；（2）出資人為基金管理公司員工，員工持股平臺(tái)持有基金管理公司股權(quán)的比例合計(jì)不超過(guò)第一大股東，證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的情形除外；（3）員工持股平臺(tái)可以豁免《管理人辦法》對(duì)持有基金管理公司5%以上股權(quán)的非主要股東的規(guī)定及對(duì)自然人股東轉(zhuǎn)讓股權(quán)對(duì)象的限制，但其實(shí)際履行管理職責(zé)的普通合伙人應(yīng)當(dāng)具備《管理人辦法》規(guī)定的相應(yīng)股東條件等；并明確，除員工持股平臺(tái)外，有限合伙企業(yè)不得成為基金公司股東，該等要求高于證券公司等其他金融機(jī)構(gòu)對(duì)于有限合伙型股東要求，后者允許符合條件的有限合伙企業(yè)成為公司5%以下股東。
（六）支持基金管理公司差異化發(fā)展
《管理人辦法》支持基金管理公司在做優(yōu)做強(qiáng)公募基金主業(yè)的基礎(chǔ)上實(shí)現(xiàn)差異化發(fā)展。
一方面，《管理人辦法》支持基金管理公司在合理審慎構(gòu)建和完善經(jīng)營(yíng)管理組織機(jī)構(gòu)，充分評(píng)估并履行必要的決策程序的基礎(chǔ)上，設(shè)立子公司或者分公司等證監(jiān)會(huì)規(guī)定形式的分支機(jī)構(gòu)。子公司可以從事包括公募基金管理、私募股權(quán)投資基金管理、投資顧問(wèn)、養(yǎng)老金融服務(wù)、金融產(chǎn)品銷售、份額登記、估值、核算等證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他與資產(chǎn)管理相關(guān)的業(yè)務(wù)。分公司或證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他形式的分支機(jī)構(gòu)可以從事包括基金品種開(kāi)發(fā)、基金銷售以及證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他基金管理公司授權(quán)的業(yè)務(wù)。這將有助于基金管理公司改變《基金管理公司子公司管理規(guī)定》及《基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理子公司風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)管理暫行規(guī)定》頒布以來(lái)基金子公司展業(yè)受限、業(yè)務(wù)停滯的局面，有助于基金子公司業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型與突破。可以預(yù)期，基金子公司有望在有序監(jiān)管環(huán)境中再次發(fā)力。
另一方面，《管理人辦法》及其配套規(guī)則明確公募基金管理人可以委托資質(zhì)良好的基金服務(wù)機(jī)構(gòu)，代為辦理公募基金的份額登記、核算、估值、投資顧問(wèn)、資產(chǎn)評(píng)估、不動(dòng)產(chǎn)項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)管理等業(yè)務(wù)，將有助于中小基金公司降本增效，聚力提升投研能力，也有助于境內(nèi)市場(chǎng)與國(guó)際金融服務(wù)分工體系接軌。
五、明確“私轉(zhuǎn)公”相關(guān)要求
《管理人辦法》明確“私轉(zhuǎn)公”相關(guān)要求，規(guī)定私募基金管理人取得公募基金管理業(yè)務(wù)資格后，新增業(yè)務(wù)應(yīng)當(dāng)符合證券期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)私募資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的相關(guān)規(guī)定；不符合規(guī)定的存量私募業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)逐步規(guī)范，規(guī)范期限原則上不得超過(guò)3年；完成規(guī)范前，應(yīng)當(dāng)做好規(guī)模管控和風(fēng)險(xiǎn)防控，產(chǎn)品委托規(guī)模原則上不得增加且應(yīng)當(dāng)逐步壓縮；規(guī)范期內(nèi)，產(chǎn)品合同到期的，自然終止，不得續(xù)作等。根據(jù)我們了解的情況，對(duì)于新規(guī)發(fā)布之前的“私轉(zhuǎn)公”，部分申請(qǐng)機(jī)構(gòu)在向證監(jiān)會(huì)申請(qǐng)?jiān)O(shè)立公募基金管理人過(guò)程中做出一定期限內(nèi)終止其同一控制/同一集團(tuán)內(nèi)私募業(yè)務(wù)、采取相關(guān)風(fēng)控、規(guī)模壓縮等承諾，本次《管理人辦法》進(jìn)一步明確了相關(guān)要求。
六、“過(guò)渡期”
根據(jù)《管理人辦法》，公募基金管理人應(yīng)當(dāng)按照新規(guī)有關(guān)股權(quán)質(zhì)押、公司章程、獨(dú)立董事、薪酬遞延支付和追索扣回等要求，在新規(guī)施行后 6 個(gè)月內(nèi)進(jìn)行調(diào)整和完善。因此，新規(guī)僅為公募基金管理人預(yù)留6個(gè)月的過(guò)渡期，提示各家公募基金管理人盡快開(kāi)展全面自查，并視情況就調(diào)整和落實(shí)方案與監(jiān)管機(jī)構(gòu)進(jìn)行溝通。
1.對(duì)于非金融企業(yè)入股基金管理公司，原有規(guī)定和新規(guī)均要求入股股東應(yīng)同時(shí)符合關(guān)于加強(qiáng)非金融企業(yè)投資金融機(jī)構(gòu)監(jiān)管的有關(guān)指導(dǎo)意見(jiàn)。為更清晰體現(xiàn)新規(guī)在原有規(guī)定基礎(chǔ)上的更新，此處未羅列《關(guān)于加強(qiáng)非金融企業(yè)投資金融機(jī)構(gòu)監(jiān)管的指導(dǎo)意見(jiàn)》的相關(guān)內(nèi)容，非金融企業(yè)入股基金管理公司的，還應(yīng)注意遵從前述指導(dǎo)意見(jiàn)相關(guān)規(guī)定。
2.“依法經(jīng)營(yíng)金融業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)”、 “金融機(jī)構(gòu)”，包括證券公司、期貨公司、商業(yè)銀行、信托公司、保險(xiǎn)公司、保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司以及中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他金融機(jī)構(gòu)，且應(yīng)當(dāng)保持主營(yíng)業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)管理狀況良好，規(guī)模、收入、利潤(rùn)、市場(chǎng)占有率等指標(biāo)至少一項(xiàng)居于行業(yè)中等水平以上。“管理金融機(jī)構(gòu)”包括以下情形：（1）直接持有金融機(jī)構(gòu)50%以上股權(quán)；（2）直接持有金融機(jī)構(gòu)的股權(quán)比例雖然不足50%，但其所享有的表決權(quán)足以對(duì)金融機(jī)構(gòu)股東（大）會(huì)的決議產(chǎn)生重大影響，或者能夠決定金融機(jī)構(gòu)董事會(huì)半數(shù)以上成員選任；（3）直接持有金融機(jī)構(gòu)的股權(quán)比例雖然不足50%，但通過(guò)投資關(guān)系、協(xié)議或者其他安排，其實(shí)際支配的表決權(quán)足以對(duì)金融機(jī)構(gòu)股東（大）會(huì)的決議產(chǎn)生重大影響，或者能夠決定金融機(jī)構(gòu)董事會(huì)半數(shù)以上成員選任；（4）中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他情形。
3.據(jù)《管理人辦法》，新規(guī)實(shí)施前受理的應(yīng)按照《國(guó)務(wù)院批復(fù)》等法規(guī)進(jìn)行審查，新規(guī)施行后，應(yīng)符合新規(guī)規(guī)定。因此，對(duì)于此前存在的《國(guó)務(wù)院批復(fù)》和證監(jiān)會(huì)規(guī)定對(duì)股東凈資產(chǎn)要求不一致的情況，我們理解，在新規(guī)發(fā)布后應(yīng)按照新規(guī)要求的標(biāo)準(zhǔn)，即持股5%以上的非主要股東其最近1年凈資產(chǎn)應(yīng)不低于1億元人民幣。
4.“具有良好的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)”按最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度盈虧相抵為凈盈利執(zhí)行，對(duì)于“資產(chǎn)質(zhì)量良好”，證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)按最近12個(gè)月各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)持續(xù)符合規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)，凈資本不低于10億元人民幣，最近1年中國(guó)證監(jiān)會(huì)分類評(píng)價(jià)級(jí)別在B類以上，具有證券自營(yíng)、證券資產(chǎn)管理等業(yè)務(wù)資格執(zhí)行；信托資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)按最近1年中國(guó)銀監(jiān)會(huì)綜合評(píng)級(jí)結(jié)果在3級(jí)以上執(zhí)行。
5.“資產(chǎn)質(zhì)量和財(cái)務(wù)狀況良好”包括但不限于（1）不存在凈資產(chǎn)低于實(shí)收資本50%、或有負(fù)債達(dá)到凈資產(chǎn)50%或者不能清償?shù)狡趥鶆?wù)的情形；（2）資產(chǎn)負(fù)債和杠桿水平適度，凈資產(chǎn)原則上應(yīng)當(dāng)不低于總資產(chǎn)的30%，金融機(jī)構(gòu)除外；（3）不得存在未彌補(bǔ)虧損。
6.“境內(nèi)外證券資產(chǎn)管理行業(yè)從業(yè)經(jīng)歷”包括（1）在基金管理公司、證券公司及證券資產(chǎn)管理子公司、期貨公司、商業(yè)銀行及商業(yè)銀行理財(cái)子公司、信托公司、保險(xiǎn)公司及保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司、在基金業(yè)協(xié)會(huì)登記的專門(mén)從事非公開(kāi)募集證券投資基金管理業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)、與中國(guó)證監(jiān)會(huì)或者中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他機(jī)構(gòu)簽訂證券監(jiān)管合作諒解備忘錄的國(guó)家或者地區(qū)的境外金融機(jī)構(gòu)等的證券資產(chǎn)管理從業(yè)經(jīng)歷；（2）中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他情形。
7.“公募基金業(yè)務(wù)管理經(jīng)驗(yàn)”，是指在公募基金管理人擔(dān)任業(yè)務(wù)部門(mén)負(fù)責(zé)人及以上職務(wù)的經(jīng)驗(yàn)。
8.“專業(yè)的證券投資經(jīng)驗(yàn)且業(yè)績(jī)良好”對(duì)應(yīng)非主要股東及主要股東，分別是指具有20億元、50億元規(guī)模以上的證券投資管理經(jīng)驗(yàn)，并取得長(zhǎng)期穩(wěn)定、相對(duì)優(yōu)異的歷史業(yè)績(jī)表現(xiàn)，未發(fā)生重大違規(guī)或者風(fēng)險(xiǎn)事件。
9.“外商投資基金管理公司”指境外股東獨(dú)資設(shè)立的基金管理公司、境外股東與境內(nèi)股東共同出資設(shè)立的基金管理公司以及境外股東受讓或者認(rèn)購(gòu)境內(nèi)基金管理公司股權(quán)的基金管理公司。
10.“指標(biāo)居于國(guó)際前列”指金融機(jī)構(gòu)（或者其集團(tuán)母公司）符合下列情形之一：（1）管理的證券投資基金或者公開(kāi)募集證券投資基金的相關(guān)指標(biāo)居于國(guó)際前列；（2）管理的股票、債券、ETF、REITs、養(yǎng)老金、保險(xiǎn)資金等單一類別資產(chǎn)或者主動(dòng)管理、ESG等資產(chǎn)管理相關(guān)指標(biāo)居于國(guó)際前列；（3）證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他情形。
11.“證監(jiān)會(huì)另有規(guī)定的除外”情形包括但不限于（1）同一實(shí)際控制人控制的不同主體之間轉(zhuǎn)讓；（2）基金管理公司發(fā)生合并、分立等證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的特殊情形導(dǎo)致股權(quán)轉(zhuǎn)讓；（3）基金管理公司股東發(fā)生合并、分立等，導(dǎo)致所持基金管理公司股權(quán)被繼承或者轉(zhuǎn)讓；（4）基金管理公司股東為落實(shí)金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)要求處置股權(quán)。
京ICP備05019364號(hào)-1 .png "備案圖標(biāo).png"){kind=small}
京公網(wǎng)安備110105011258
